シェル、デンマークの上流資産を1.9億ドルで売却

Nerijus Adomaitisによる17 10月 2018
©Michael Flippo / Adob​​e Stock
©Michael Flippo / Adob​​e Stock

ロイヤル・ダッチ・シェルは、デベロップメント・アップストリーム事業をノルウェー・エナジー(Noreco)に売却することに合意した。同社は、売却戦略の一環として、資産を19億ドルで買収することで合意した。

この売却により、シェルグループはBGグループの買収後、2015年にプロセスを開始し、3年間で300億ドルの売却計画を締結した。これまでの取引には、英国の北海、ガボン、タイ、カナダに大きなポートフォリオが含まれています。

同社の上流部門ディレクター、アンディ・ブラウン氏は、「本日の発表は、300億ドルの売却プログラムを通じてポートフォリオを単純化するShellの戦略と一致し、世界クラスの投資事例に会社を再編するという当社の目標に寄与する」と述べた。

NorecoからShellへの支払いは、2017年1月1日に設定される契約の発効日以降にShellが生成したキャッシュフローに対して調整されます。

"私たちは約12億ドルの支払いを期待している"とNorecoのリウフード会長はロイター通信に確認した。彼はNorecoとShellが2017年1月頃に取引について議論を開始したと述べた。

ロイター通信は2017年2月、シェルがデンマークで上流資産を売却しようとしていると報告した。

しかし、シェルは資産に関連する解体債務11億ドルを買い手に譲渡すると、RBCキャピタル・マーケッツのアナリスト、Biraj Borkhatariaは指摘する。

Norecoにとって、この取引では、1日当たり67,000バレルの石油換算額(boed)が追加され、デンマークではフランスの石油大手トタルに次ぐ第2位の石油・ガス生産会社となるという。

Norecoは、昨年末に2億9,000万バレルの石油換算埋蔵量(2億ポンド)を確保しており、その65%が液体であると述べた。

オスロに上場しているノレコの株式は、発表時にノルウェー王冠288.50ドル(35.30ドル)の90%を突破し、当日は231.50クラウンで54%上昇した。シェルの株式は0.4%安くなった。

「活性化された」
Norecoは15のオフショア・フィールドに資産を持つデンマーク地下コンソーシアム(DUC)の36.8%の株式を取得した。

DUCの31.2%を保有するTotalは、シェブロンから12%の株式を追加購入することに合意した。国有のデンマークの会社Nordsofondenは残りの20%を所有している。

契約の一環として、NorecoはTyraフィールドの再開発を含むShellの既存のコミットメントと義務のすべてを引き受ける。

Noreco氏は、Tyraのハブが再開発されているため、ポートフォリオは再生され、長期の野外生活に伴い改善された経済性を提供する、とNoreco氏は付け加えました。

DUCのパートナーは12月に、Tyraのガス田を210億ドルのデンマーク王冠(32億5,000万ドル)の費用で再開発することを決定し、寿命を延ばし200mmboe以上の生産を可能にしました。

Norecoは、シェルの買収資金は、新株式と転換社債の私募、BMOキャピタルマーケッツ、ドイツ銀行、ナティクシスからの9億ドルの融資により提供されると述べた。

CQS、カイトレイクキャピタル・マネジメント、タコニック・キャピタル・アドバイザーズ、ヨークキャピタル・マネジメントが運営するファンドは、1株当たり22.62ドルで1億6,000万ドルの転換社債と15.6百万株の新規株式を取得すると同氏は付け加えた。


($ 1 = 8.1722ノルウェークラウン)

($ 1 = 6.4662デンマーク王冠)

(Louise Heavens、David Goodman、Kirsten DonovanによるLONDON編集のRon Boussoによる追加報告)

カテゴリー: オフショアエネルギー, ファイナンス, 合併と買収